بیمه عمر و ‌‌سرمایه‌گذاری دارای پوشش‌‌های متنوع و شرایط بسیاری است. از جمله: 

دریافت وام : دریافت وام یکی از بهترین مزایا و تسهیلات بیمه عمر است. بیمه‌گذاران با پرداخت حق‌بیمه در طول مدت بیمه‌نامه، اندوخته‌ای برای خود شکل می‌دهند که به آن سود نیز تعلق می‌گیرد و می‌توانند بدون هیچ تشریفات اداری و نیاز به بازخرید بیمه‌نامه تا قبل از پایان قرارداد از محل همین اندوخته وام دریافت کنند.

شرایط و میزان پرداخت وام بیمه عمر: می توان تا سقف ۹۰ درصد ارزش بازخریدی اندوخته بیمه‌نامه را، به صورت وام دریافت کرد.نرخ تسهیلات وام ۴ درصد بیش از نرخ سود محاسباتی برای تشکیل سرمایه خواهد بود.

بیمه‌گذار دارای شرایط وام می‌تواند از اندوخته خود برداشت کند و به صندوق خود بازگرداند اما به همان مقدار برداشت از اندوخته او کسر می‌گردد.

پوشش بیماری‌‌های خاص: انتخاب پوشش‌‌های مناسب برای بیمه عمر از اهمیت بسیاری برخوردار است؛ در صورتی‌که بیمه‌شده در طول مدت بیمه‌نامه به هرگونه عارضه جسمی یا اختلال در عملکرد طبیعی اعضای بدن که بر اثر بروز سرطان، سکته قلبی، سکته مغزی، جراحی عروق قلبی (کرونر) و پیوند اعضای اصلی بدن (مطابق تشخیص پزشک معتمد شرکت بیمه) دچار شده باشد، تحت پوشش امراض خاص قرار می‌گیرد. البته این پوشش مشروط بر ابتلای بیمه‌شده به این بیماری‌ها قبل از ۶۰ سالگی و بعد از عقد قرارداد بیمه عمر است.

پوشش نقص عضو و از کار افتادگی: در صورت بروز حادثه و ازکار افتادگی کامل و دایم، شخص بیمه‌شده از پرداخت حق‌بیمه معاف می‌شود یا در صورت نقص عضو، می‌تواند ۵۰درصد سرمایه فوت خود را دریافت کند؛ تصور کنید سرمایه فوت فردی ۳۰۰ میلیون تومان است، در صورت نقص عضو، ۱۵۰ میلیون تومان به ایشان پرداخت خواهد شد. اگر حس امنیت و آرامش برای شما اهمیت دارد استفاده از پوشش نقص عضو و ازکارافتادگی بیمه‌ عمر می‌تواند تا حد زیادی دغدغه‌‌های فکری شما را کم کند.

پوشش‌‌های فوت طبیعی و فوت بر اثر حادثه: اشخاص با پرداخت اولین قسط از بیمه‌نامه خود مشمول این پوشش می‌شوند و در برابر هرگونه خطر احتمالی و خارج از کنترل، بیمه خواهندشد. افراد با خرید بیمه عمر و برخورداری از این پوشش، دیگر نگران آینده‌ خانواده‌ خود در صورت بروز حادثه و فوت، نخواهند بود.

بانک‌ها

نخستین و بدیهی‌ترین مکان برای سرمایه‌گذاری بانک‌هاست، اما به شما اطمینان می‌دهم که بهترین مکان برای سرمایه‌گذاری بانک نیست. دلیل آن نیز روشن است: سود بسیار پایین‌تر نسبت به تورم. هرچند که سرمایه‌گذاری در بانک با هر مبلغی از چند هزار تومان به بالا مقدور است و قدرت نقد شوندگی بالایی دارد، ولی وقتی عاقلانه به نظر می‌رسد که بازارها در تعادل نسبی قرار دارد و خبر خاصی در کسب ‌وکارها نیست. ولی در یکی دو سال اخیر  قیمت‌ها ثانیه‌ای تغییر می‌کنند. برای کسانی که سود کردن را درضرر ندیدن می‌بینند و ترجیحا خیلی اهل ریسک نیستند سرمایه گذاری از طریق سپرده گذاری در بانک را می‌توان یکی از بهترین گزینه ها برای سرمایه گذاری و رسیدن به سود دانست. نا گفته نماند که گزینه سپرده گذاری در بانک معمولا برای افراد با سرمایه کم یا خیلی زیاد راه حل مناسب تری است. وقتی شما تصمیم می‌گیرید که با سرمایه خودتان یک سپرده بانکی داشته باشید بعد از مدتی در ظاهر شاید با یک سود مالی رو به رو شوید اما باید بدانید که از یک نکته چشم پوشی کرده‌اید و آن هم ارزش واقعی پولتان است. به عنوان مثال فرض کنید اگر اول سال قیمت یک کیلو سیب ۱۰۰تومان باشد و در انتهای سال قیمت همان یک کیلو ۱۴۰ تومان و شما همین میزان پول را در بانک پس انداز کنید آن هم با سود ۱۰ تا ۲۰ درصدی، پول شما از ۱۰۰تومان به ۱۲۰تومان رسیده است در حالی که در ابتدای سال شما با همین مقدار پول می‌توانستید یک کیلو سیب داشته باشید ولی در انتهای سال نه!

خرید ملک و زمین

شاید دومین مکان  برای سرمایه‌گذاری از دیدگاه اغلب افراد، خرید ملک یا زمین باشد. به دلیل تورم فزاینده، قیمت املاک نیز سیر صعودی داشته است. با چند میلیون تومان پول خُرد در این بازار پرهیاهو نمی‌توان سرمایه‌گذاری کرد.  چرا که قیمت فعلی یک آپارتمان کوچک در تهران دست کم چند 100میلیون تومان است. البته اگر سرمایه مناسبی هم در اختیار دارید زیاد خوش‌بین نباشید چرا که سرمایه‌گذاری در بازار مسکن بهترین روش سرمایه‌گذاری محسوب نمی‌شود چرا که هم اکنون  قدرت خرید مردم چندان تعریفی ندارد!

سرمایه‌گذاری در طلا و سکه

در ماه‌های گذشته قیمت طلا و سکه سقف‌های تاریخی جدیدی را ثبت کرده است؛ اما برای سرمایه‌گذاری در این بازار هم عجله نکنید. نه این که بحث طلا یا غیر از آن باشد، صحبت درباره اصل سرمایه‌گذاری است. سرمایه‌گذاری در هر بازاری نیازمند تخصص و تجربه کافی است بنابراین قیمت‌های فزاینده‌ این فلز پرزرق‌ و برق نباید ما را وسوسه کند. اما با تمام این اوصاف یکی از بازارهای قابل توجه و جذاب برای کسانی که دلشان می‌خواهد با سرمایه گذاری روز به روز به پول بیشتری دست یابند شاید بازار سکه باشد. موضوعی که همیشه باعث شده تا سکه به عنوان یکی از بازارهای سرمایه گذاری در بین ما شناخته شود خاصیت «نقد شوندگی» آن است. به این معنی که هر زمانی که شما نیاز به نقد کردن سرمایه خود دارید می‌توانید با مراجعه به اولین طلافروشی سکه خودتان را به فروش برسانید. ویژگی مثبت دیگری که می توان برای سکه در نظر گرفت، نبود محدودیت زمانی است یعنی شما هر زمان که بخواهید می توانید اقدام به خرید و فروش آن کنید  به عنوان مثال شما در سپرده بانکی باید تا یک موعد مقرر پولتان را در بانک بگذارید یا اگر بخواهید قبل از موعد  پولتان را پس بگیرید باید وجهی را به عنوان جریمه پرداخت کنید در حالی که شما در خرید و فروش سکه با چنین محدودیتی رو به رو نیستید. با این که خیلی ها می گویند به طور کلی سرمایه گذاری در بازار طلا و سکه در طول زمان فرایند سودآوری به حساب می آید اما از طرفی باید گفت که چون بازار سکه همیشه تحت تاثیر قیمت طلای جهانی و قیمت ارز بوده است نباید از نوسان قیمت های آن غافل بود مثل اتفاقی که چندی قبل افتاد!

 ارز بخرید

نگهداری پول به صورت نقد همیشه یک انتخاب عاقلانه به شمار می‌رود؛ همانطورکه پدربزرگ‌ها و مادربزرگ‌های ما نیز پول خود را در خانه نگهداری می‌کردند. با این حال، این خطر وجود دارد که افزایش نرخ تورم، ارزش سرمایه نقدی شما را کاهش دهد. اما اگر به جای واحد پولی کشورتان، پولتان را در قالب ارز دیگری نگهداری کنید، این خطر به کمترین حد ممکن کاهش می‌یابد. اگر چنین تصمیمی گرفتید،‌ ارز کشوری را برای سرمایه گذاری خریداری کنید که اقتصاد آن در حال رشد است یا فکر می‌کنید از آینده اقتصادی بهتری نسبت به دیگر کشورها برخوردار است. با توجه به شرایط اقتصادی فعلی و ثبات و حتی کاهش قیمت ارز در سال 98 این روش سرمایه گذاری خیلی توصیه نمی شود. همچنین با توجه به وابستگی شدید قیمت ارز به اتفاقات سیاسی و اقتصادی خرید ارز برای کسانی که به دنبال یک سرمایه گذاری بی دردسر می گردند راه حل چندان مناسبی به نظر نمی رسد.

بازار خودرو

تنها موضوعی که می‌توان با قاطعیت درباره این بازار  نظر داد، این قضیه است که سرمایه‌گذاری سودمند، سرمایه‌گذاری است که بتوان فرایند آن را درک کرد. بنابراین چنان چه فعال بازار خودرو هستید و از کم و کیف،  بالا و پایین آن اطلاع دارید، شاید تبدیل دارایی‌های نقد به خودرو بهتر از نگهداری ریال باشد.

سرمایه‌گذاری در بورس

بخش زیادی از سرمایه شرکت‌های بورسی شامل زمین، تجهیزات، ماشین‌آلات و... است. هرگونه افزایش تورم تأثیر مستقیمی روی ارزش دفتری این شرکت‌ها خواهد گذاشت. بنابراین فارغ از این که سود ده باشند یا نباشند سهام آن‌ها در بازار بورس رشد خواهد کرد. تعدادی از صنایع بورسی نظیر صنایع پتروشیمی یا صنایع فلزی و غذایی در شرایط فعلی رشدهای عجیب‌ و غریب را تجربه خواهد کرد. مطابق آمار سرمایه‌گذاری در بازار، بورس پیشتاز میدان طی سال‌های قبل بوده است. یکی از ویژگی های مثبتی که می توان برای خرید سهام در نظر گرفت این است که مثل سپرده گذاری در بانک هرکسی هر مقدار پولی را که در اختیار دارد می تواند در این بخش سرمایه گذاری کند و عموما سودی را هم بعد از مدتی در اختیار داشته باشد اما فرق عمده سهام با سپرده گذاری در بانک این است که شما در بانک کم و بیش با سود بانکی رو به رو خواهید بود و نیازی به ریسک کردن ندارید ولی در سهام شما باید روحیه ریسک پذیری را درونتان تقویت کنید، چون به همان میزان که امکان سود را در اختیار دارید به همان میزان هم می توانید در معرض ضرر باشید. قیمت سهام بورس را می توان به بازار جهانی و شرایط سیاسی کشورها وابسته دانست به طوری که سیاست های پولی، مالی دولت وقیمت جهانی نفت می تواند روی سهام بورس تاثیر گذار باشد.

 اوراق قرضه یا اوراق مشارکت بخرید

با خرید این اوراق از دولت یا از شرکت‌های خصوصی شما خود را در یک سرمایه‌گذاری کم‌خطر با سود نسبتا خوب شریک می‌کنید اما در این نوع سرمایه‌گذاری شما در یک دوره زمانی مشخص نمی‌توانید به سرمایه خود دسترسی داشته باشید. در عوض، سود شما از خرید این اوراق تضمین‌شده است و در مورد اوراق قرضه نیز دولت پشتیبان آن هاست.

سرمایه گذاری بیمه عمرو بازنشستگی

صنعت بیمه عمر یا به انگلیسی Life insurance  شکلی از سرمایه گذاری بلندمدت است که اصل سود آن بر پایه بهره مرکب تشکیل می‌شود. نرخ  بازخریدی و استفاده از سرمایه در بیمه‌های عمر و بازنشستگی برای زیر پنج سال معمولاً همراه با ضرر است! بنابراین اگر به دنبال سرمایه گذاری بلندمدت هستید بیمه‌های عمر می‌تواند یکی از گزینه‌های سرمایه گذاری باشد. این مدل از سرمایه گذاری می‌تواند پوشش‌های مفید دیگری همچون تکمیل درمان یا وام‌گیری از سرمایه را نیز برایتان به همراه داشته باشد. اما به طور کل داشتن بیمه عمر در کنار حساب بانکی می‌تواند همپوشانی عالی از نظر سرمایه‌گذاری داشته باشد. به خصوص برای فرزندان تان که می‌خواهید برای آن ها برنامه ریزی مالی را شروع کنید حتما این گزینه را هم در نظر بگیرید.اگر می‌خواهید بهترین بیمه عمر را داشته باشید می‌توانید با مقایسه بیمه عمر بین شرکت‌های مختلف به نتیجه بهتر و جامع تری برسیدو انتخاب عاقلانه‌ای انجام دهید.

 

گروه روانکار در بورس مدتی است موردتوجه قرار گرفته است. کاهش نرخ مواد اولیه اصلی یعنی لوبکات در بورس کالا مهم ترین دلیل این موضوع است. لوبکات بیش از 50 درصد از هزینه ماده اولیه این گروه را به خود اختصاص می دهد. شرکت های چهارگانه این گروه، لوبکات، آیزوریسایکل و مواد افزودنی می خرند و انواع روانکار، ضدیخ و پارافین صنعتی و .. می فروشند.البته ماجرای کاهش نرخ مدت هاست که مطرح است اما توجه به این گروه به تازگی آغاز شده است و هنوز هم شاهد رشد قابل توجهی در این گروه نبودیم. تحلیلگران معتقدند در صورت نبود کاهش نرخ فروش شرکت ها، با این کاهش در نرخ مواد اولیه، حاشیه سود این گروه رشد قابل توجهی خواهد داشت.

نرخ لوبکات چرا و چقدر افت کرد؟

اصل ماجرا این است که قیمت لوبکات تابعی از قیمت نفت کوره است. از سوی دیگر قرار است از ابتدای سال 2020 میلادی، به دلیل قوانین محیط زیستی، مصرف نفت کوره دارای آلایندگی بالا در کشتی ها محدود شود. این موضوع باعث فشار بر قیمت نفت کوره داشته و کاهش شدید آن را موجب شده است (موضوعی که به ضرر پالایشگاه هاست).این موضوع باعث کاهش نرخ پایه و همچنین نرخ معامله لوبکات در بورس کالا شد. موضوع کاهش نرخ پایه در نامه مورخ 16 مهر 98 کارگروه تنظیم بازار هم تصریح شده است و در فرمول محاسبه نرخ پایه ضریب از 0.95 به 0.9 کاهش یافت.  نتیجه این تحولات در نمودارپیداست؛ کاهش حدود 40 درصدی نرخ لوبکات

 شبهرن؛ جذاب با وجود رشد قابل توجه

شبهرن از ابتدای امسال تاکنون بیش از هزار تومان در هر سهم گران شده است و از محدوده 1400 تومان اکنون به 2400 تومان رسیده است. این سهم در نیمه اول سال 154 تومان سود ساخته است و هم اکنون P/E ttm حدود 8 دارد. اما با توجه به تحولات، سود بیش از 400 تومان برای سهم پیش بینی می شود. اگر بر اثر تحولات اخیر، حاشیه سود خالص 10 واحد درصدی رشد کند سود می تواند به 454 تومان برسد. موضوعی که شبهرن را حتی در قیمت های فعلی، برای برخی جذاب نشان می دهد. 

شسپا و شروع دیرهنگام

اما سهمی که با تحلیل خطی جذابیت بیشتری دارد، شسپاست. این سهم در صورت رشد 10 درصدی حاشیه سود خالص بر اثر افت قیمت لوبکات، می تواند تا حدود 235 تومان سود بسازد. در این شرایط، همچنان در قیمت های زیر هزار تومان فعلی جذاب به نظر می رسد. البته باید وضعیت شرکت های زیرمجموعه وشرکتی که در حال انحلال دارد نیز مجزا بررسی شود. با این حال شسپا مدت ها (بعد از افزایش سرمایه 471 درصدی) در سطح 560 باثبات بود و به تازگی (طی هفته گذشته) مورد توجه قرار گرفت و بیش از  860 تومان تا 990 تومان رشد کرد. با این حال در محدوده هزار تومان فروشنده زیاد داشت. باید دید می تواند از این سطح عبور کند و با رشد سودآوری و گرفتن نسبت قیمت به درآمد 6 تا قبل از مجمع، حدود 30 درصد بازدهی بدهد؟

شرانول هم وضعیتی مشابه شسپا دارد. اما شنفت، با محاسبه خطی P/E تحلیلی، وضعیت جذابی ندارد.

چند نکته مهم

محاسبات جدول به صورت خطی و با توجه به عملکرد گذشته انجام شده است. لذا در تحلیل ها باید شرایط خاص هر شرکت لحاظ شود. مثلا ممکن است برخی از شرکت ها به دلیل شرایط و ساختار سود بیشتری از شرایط موجود کسب کنند و برخی کمتر. همچنین باید وضعیت شرکت های زیرمجموعه و ... نیز باید لحاظ شود.

تحلیلگران نگرانی هایی در خصوص احتمال افت قیمت محصولات شرکت ها هم دارند. اگر این چنین شود ممکن است فرض رشد 10 واحد درصدی حاشیه سود ناخالص، زیر سوال برود. با همه این ها، محاسبات فوق و جدول نشان می دهد که این گروه، در شرایطی که بیشتر سهم های بازار رشد بسیاری کرده اند و قیمت های حبابی دارند از وضعیت مناسبی برخوردارند و اگر به هر دلیلی، پیش بینی ها در خصوص رشد قابل توجه سودآوری محقق نشود، سودهای فعلی توان حمایت از قیمت ها را دارند و بنابراین ضرر زیادی به خریداران در میان مدت نخواهند زد.